Grupa MCI podpisała umowę o zakupie 55% udziałów dostawcy cateringów dietetycznych Nice To Fit You, podało MCI Capital. NTFY to historycznie największa inwestycja MCI o wartości zaangażowanego kapitału ok. 186 mln zł wspierana finansowaniem dłużnym w strukturze wykupu lewarowanego tzw. LBO, wskazał partner w MCI Capital Paweł Sikorski w komentarzu dla ISBtech.
Fit _ Delicious – spółka, w której MCI.PrivateVentures Fundusz Inwestycyjny Zamknięty posiada 100% udziałów – zawarła przedwstępną warunkową umowę kupna 720 udziałów w kapitale zakładowym NTFY – operatorze programu „Nice to Fit You” od dotychczasowych wspólników spółki, podało MCI Capital. W efekcie Fundusz będzie posiadał 55% udziałów NTFY.
„NTFY to historycznie największa inwestycja MCI o wartości zaangażowanego kapitału ok. 186 mln zł wspierana finansowaniem dłużnym w strukturze wykupu lewarowanego tzw. LBO. To już 4 transakcja w ostatnich 4 kwartałach po Webcon i Profitroom i Focusie. Jest to zgodne ze strategią funduszu, zakładającą 2-3 inwestycje rocznie. Wspólnie z naszymi partnerami oraz profesjonalnym zespołem NTFY planujemy wesprzeć spółkę w dalszym rozwoju jako wiodącej marki cyfrowej rynku food e-commerce w Polsce” – napisał Sikorski w komentarzu dla ISBtech.
Nice To Fit You jest jednym z najpopularniejszych i najbardziej rozpoznawalnych dostawców cateringów dietetycznych w Polsce, który jako pierwszy w branży stworzył opcję wyboru menu (NTFY Select). Znakiem rozpoznawczym marki jest wysoka jakość posiłków, opartych na starannie dobranych surowcach, dzięki której NTFY zbudowało dużą i lojalną bazę klientów, szczególnie w Warszawie i innych największych miastach w Polsce, wskazał przedstawiciel MCI.
Spółka została założona w 2013 r. przez dwóch przyjaciół ze Szkoły Głównej Handlowej, Sebastiana Rabieja i Radosława Jeżaka, którzy prowadząc aktywny styl życia, nie byli zadowoleni z oferty obecnej w tamtym czasie na rynku i zdecydowali się wypełnić tę lukę, samodzielnie przygotowując i sprzedając gotowe posiłki. Biznes szybko zaczął się rozkręcać, a właściciele dobrze wyczuli moment na rozpoczęcie jego dalszego skalowania. W tym roku z ich usług skorzystało łącznie ponad sto tysięcy klientów w całej Polsce, dodał.
„W ostatniej dekadzie polski rynek diet pudełkowych doświadczył imponującego wzrostu i osiągnął wartość około 3 mld zł w 2023 r. Do tej pory przynajmniej raz w życiu z diet pudełkowych skorzystało ok. 1,5 mln mieszkańców Polski. Szacujemy, że w ciągu najbliższych lat liczba ta może wzrosnąć nawet do 3 mln osób. Zauważamy, że Polacy stają się coraz bardziej świadomi w zakresie wpływu diety na dobre samopoczucie i zdrowie, co przekłada się na rosnące zainteresowanie cateringami dietetycznymi. Obserwujemy ten rynek od dłuższego czasu i spodziewamy się kontynuacji jego wzrostu w kolejnych latach” – wskazał Sikorski.
Według niego powinny temu sprzyjać liczne makrotrendy takie jak postępujący zwrot w stronę convenience, szczególnie silny wśród nowych pokoleń, migracja do największych miast czy bogacenie się społeczeństwa. SIkorski uważa, że głównymi beneficjentami rosnącej popularności tej kategorii zdrowego żywienia będą najlepiej zarządzani gracze z odpowiednio dużą skalą operacji jak Nice To Fit You.
„Na podstawie umowy, o ile zostanie spełniony warunek zawieszający w niej zastrzeżony, zawarte zostaną umowy przyrzeczone, na podstawie których kupujący nabędzie od dotychczasowych wspólników spółki łącznie 720 udziałów w kapitale zakładowym spółki. Kupujący zawrze ponadto umowę wspólników regulującą zasady współpracy wspólników spółki w okresie po nabyciu udziałów w kapitale zakładowym spółki przez kupującego” – czytamy w komunikacie.
Po spełnieniu warunków transakcji dojdzie również do połączenia Fit _ Delicious (spółka przejmowana) i NTFY (spółka przejmująca) oraz do umorzenia części udziałów NTFY. Docelowo po zakończeniu połączenia Fundusz będzie posiadał 341 udziałów w kapitale zakładowym NTFY stanowiących ok. 55% udziału w kapitale zakładowym i uprawniających do wykonywania tyluż głosów na zgromadzeniu wspólników, podano także.
„Fundusz finansuje transakcję wkładem własnym na kapitał kupującego [tj. Fit _ Delicious] oraz kredytem w strukturze tzw. wykupu lewarowanego (LBO). Kupujący zawarł z Bankiem Pekao S.A. umowę kredytu na cel m.in. finansowania zakupu udziałów w spółce w ramach transakcji. Przewidywany na moment zawarcia umowy wkład własny Funduszu na kapitał kupującego wynosi ok. 186,2 mln zł. Kwota wkładu własnego Funduszu może ulec zmianie, w szczególności w kwocie obliczonej zgodnie z mechanizmem korekty ceny zawartym w umowie” – czytamy dalej.
Dokonanie transakcji uzależnione jest od spełnienia się warunku zawieszającego w postaci uzyskania zgody organu antymonopolowego lub bezskutecznego upływu czasu na wydanie decyzji przez ten organ. Ostateczny termin na ziszczenie się tego warunku został ustalony na 24 marca 2025 r., podano także.
MCI.PrivateVentures Fundusz Inwestycyjny Zamknięty działa na rzecz subfunduszu MCI.EuroVentures 1.0. MCI Capital Emitent posiada 99,58% udział w wartości aktywów netto subfunduszu MCI.EuroVentures 1.0. wydzielonego w Funduszu.
MCI Capital jest jednym z największych technologicznych funduszy inwestycyjnych w Europie Środkowej. Fundusz inwestuje 25-100 mln euro w cyfrowych czempionów: spółki technologiczne, spółki przechodzące transformację cyfrową oraz infrastrukturę IT. Fundusz był zaangażowany m.in. w Mall.cz (e-commerce, Czechy), WP.pl (media cyfrowe, Polska), Invia (e-travel, CEE), Dotpay/eCard (fintech, Polska), iZettle (fintech, global) oraz ATM SA (centra danych, Europa).
Źródło: ISBnews
