Holding biotechnologiczny Orphinic Scientific, po przeprowadzeniu dwóch rund finansowania w Polsce w tym roku o wartości ok. 40 mln zł, planuje przeniesienie się do USA poprzez połączenie ze spółką portfelową VASA Therapeutics, poinformowali przedstawiciele spółki. Kolejnym krokiem będzie przeprowadzenie pre-IPO o wartości 20-40 mln USD oraz IPO o wartości ok. 50 mln USD w Stanach Zjednoczonych oraz debiut na Nasdaq w terminie maksymalnie do 24 miesięcy.
„Mamy zaplanowane 4 etapy w ramach strategicznego pozyskania kapitału. Pierwszym etapem jest pozyskanie kapitału w Polsce – będzie to przeprowadzone za pomocą dwóch rund finansowych. Kwota maksymalnie do 40 mln zł. To finansowanie pozyskiwane na bazie wycen polskich. Kolejnym etapem niezwiązanym bezpośrednio z pozyskaniem kapitału, ale kluczowym, jeżeli chodzi o kolejny etap, jest przeniesienie do Stanów Zjednoczonych za pomocą połączenia się ze spółką portfelową VASA Therapeutics. W międzyczasie będziemy pracowali nad przygotowaniem rundy pre-IPO w Stanach Zjednoczonych” – powiedział współzałożyciel oraz dyrektor ds. fuzji i przejęć Orphinic Scientific Wojciech Tomikowski podczas webinaru.
Po planowanym na ten rok połączeniu z VASA Therapeutics, Orphinic zmieni nazwę na Orphinic Incorporated, spółkę zarejestrowaną w Delaware z siedzibą w San Diego.
„Podpisaliśmy już list intencyjny ze spółką portfelową VASA – 47% udziałów w celu potencjalnej fuzji spółek. Rozpoczęliśmy także rozmowy z doradcami prawnymi i podatkowymi w celu zaprojektowania optymalnej struktury transakcji. Transakcja pozwoli na dostęp do rynku kapitałowego, uzyskanie wyższej wyceny w planowanej rundzie finansowania pre-IPO” – powiedział dyrektor ds. operacyjnych Włodzimierz Łoziński.
Jak wskazał, fuzja z VASA Therapeutics przekształci Orphinic w firmę globalną, z centrum strategicznym w USA i operacyjnym w CEE.
Według Tomikowskiego, runda pre-IPO w USA będzie dla spółki kluczowa, ponieważ ma na celu pozyskanie inwestorów strategicznych o bardzo dobrej rozpoznawalności, którzy pomogą jej w dalszym funkcjonowaniu na terenie Stanów Zjednoczonych. Bardzo istotna będzie również wycena projektów, której dokonuje obecnie firma zewnętrzną BlueStar.
„Runda pre-IPO – oceniamy ją na dzisiaj na od 20 do 40 mln USD. Po tej rundzie będziemy już pracować nad wejściem na Nasdaq. To wejście powinno się odbyć w przeciągu do 24 miesięcy od dziś. Runda IPO sama w sobie powinna być wielkości mniej więcej 50 mln USD” – powiedział także Tomikowski.
Jak wskazał, po zakończeniu tej rundy i sprzedaży części planowanych projektów, Orphinic powinien stać się firmą samowystarczalną, z własnymi źródłami finansowania dalszego rozwoju firmy, co powinno mieć wpływ na postrzeganie przez inwestorów.
Dodał, że celem strategicznym jest, aby Orphinic stał się firmą dywidendową, ale nie określił, kiedy by to miało nastąpić.
Łoziński poinformował, że w tym roku Orphinic chce zwiększyć portfolio projektów do 12 z 8 obecnie.
„Zgodnie z planami, chcemy zwiększyć nasze porfolio do 12 projektów. Aby to zrobić, będziemy musieli przejrzeć ponad 200 potencjalnych projektów. Podsumowując, w 2022 roku pozyskamy kolejne cztery projekty – dwa z nich są już w trakcie negocjacji. Jesteśmy w trakcie określenia ram ścisłej współpracy z Trinetix przy rozwoju virtual monitora” – powiedział.
Jak dodał, w marcu firma Blue Star zakończy wycenę projektów Orphinic.
„Część projektów została już wyceniona, co najważniejsze, te wyceny potwierdzają nasze wcześniejsze wyliczenia lub istotnie je przekraczają” – podkreślił.
Orphinic na IV kw. 2023 r. planuje wyjście z dwóch projektów. Jeden z nich to TraMag – przeciwbólowy opioid, który znacząco zredukuje skutki uboczne długoterminowego przyjmowania tego rodzaju leków, a drugi to DEBN – igła do biopsji prostaty, która zminimalizuje ryzyko zakażeń.
„Te dwa projekty po wyjściu pozwolą nam na dalszy bardzo szybki rozwój naszego innowacyjnego portfolio” – dodał.
Spółka podała, że dotychczas sfinansowała rozwój projektów portfelowych w łącznej kwocie 8,6 mln zł. TraMag i DEBN – projekty najbliższe transakcji sprzedaży – wymagały ok. 38% wykorzystanych funduszy, zaś dwa programy VASA, których sprzedaż planowana jest na 2024 r., stanowiły ok. 41% wykorzystanych funduszy.
Firma Orphinic Scientific powstała w 2019 roku jako pierwsza polska spółka portfelowa biotech tworząca innowacyjne rozwiązania dla chorób sierocych (rzadkich) i innych wskazań o znaczących i niezaspokojonych potrzebach medycznych w fazie badań klinicznych.
Źródło: ISBnews
