Izba Zarządzających Funduszami i Aktywami (IZFiA) przyjęła „Standard w zakresie pobierania opłat za wyniki (success fee) w niektórych typach Funduszy Inwestycyjnych Zamkniętych”, podała Izba. Dokument powstał w toku prac zespołów roboczych złożonych z przedstawicieli towarzystw funduszy inwestycyjnych (TFI) zrzeszonych w Izbie, w ścisłej współpracy z Urzędem KOmisji Nadzoru Finansowego (UKNF).
„Od kilku lat na rynku mamy coraz częściej do czynienia z wynagrodzeniem za zarządzanie uzależnionym od wyniku inwestycyjnego wypracowanego na rzecz uczestnika (performance fee lub success fee). Konieczne stało się uregulowanie zasad naliczania tego wynagrodzenia tak, by nadmierne koszty nie były przerzucane na fundusz, a tym samym nie obciążały jego uczestników” – powiedziała prezes IZFIA Małgorzata Rusewicz, cytowana w komunikacie.
„Kierując się interesem inwestorów detalicznych, do których kierowane są oferty nabycia certyfikatów funduszy inwestycyjnych zamkniętych, IZFiA wspólnie z UKNF uznały za zasadne doprecyzowanie zasad pobierania wynagrodzenia za wynik również w tego typu funduszach, z wyłączeniem kilku rodzajów funduszy tworzonych dla konkretnych grup inwestorów. Szczegółowe zasady znajdują się w załączonym dokumencie” – dodała.
Standard opracowany i udostępniony w ramach IZFiA pozostaje nadal w pewnej korelacji do wytycznych ESMA i wyjaśnia szereg wątpliwości interpretacyjnych. Celem dokumentu jest ułatwienie TFI naliczania i pobierania success fee w konkretnych funduszach zamkniętych. Konieczne także będzie wprowadzenie odpowiednich zapisów do statutów FIZ. Zmiany powinny zostać wprowadzone do 1 stycznia 2024 r., podano.
W 2021 r. IZFiA we współpracy z UKNF wypracowała i opublikowała „Standard w zakresie pobierania opłat za wyniki (success fee)” przez fundusze inwestycyjne otwarte oraz specjalistyczne fundusze inwestycyjne otwarte, z wyłączeniem funduszy zdefiniowanej daty (PPK). Standard nie obejmował opłat za wyniki pobieranych przez fundusze inwestycyjne zamknięte. W związku z tym IZFiA wspólnie z UKNF uznała za pożądane opracowanie analogicznego standardu dla niektórych funduszy inwestycyjnych zamkniętych, który stanowiłby odpowiedź na oczekiwania klientów i UKNF w tym zakresie, podkreślono.
Izba Zarządzających Funduszami i Aktywami jest organizacją zrzeszającą, na zasadach dobrowolności, działające w Polsce towarzystwa funduszy inwestycyjnych.
Źródło: ISBnews
